3.12 Grafici in scala

1. Scala lineare: applicazioni e limiti

Obiettivo: Comprendere le applicazioni e i limiti del linear scaling nell'analisi tecnica dei grafici di prezzo.

Che cos'è la scala lineare?

La scala lineare è un metodo di visualizzazione dei dati su un grafico in cui le distanze tra valori successivi sull'asse Y (asse dei prezzi) sono uguali. Ciò significa che ogni unità di variazione del prezzo è rappresentata dalla stessa distanza sul grafico, indipendentemente dal livello di prezzo.

Come funziona la scala lineare?

1. Distanze uguali: in un grafico a linee, una differenza di prezzo di 10 unità sarà identica sia che la variazione avvenga da 10 a 20, da 50 a 60 o da 1000 a 1010. Tutte queste variazioni sono rappresentate dalla stessa distanza sull'asse Y.

2. Passo fisso: ogni valore successivo sull'asse Y è un'unità fissa di distanza dal precedente. Ad esempio, se il grafico mostra le variazioni di prezzo in dollari, la differenza tra 10 e 20 dollari, 20 e 30 dollari, e così via, avrà le stesse dimensioni sull'asse Y.

Esempio di scala lineare

Supponiamo di avere un grafico del prezzo di una qualsiasi criptovaluta il cui valore cambia nel tempo:

• Prezzo 1: $10

• Prezzo 2: 20 dollari

• Prezzo 3: $30

• Prezzo 4: 40 dollari

Su un grafico a linee, la differenza tra il prezzo di 10 e 20 dollari sarà rappresentata dalla stessa distanza della differenza tra il prezzo di 30 e 40 dollari. Ogni salto di 10 dollari verso l'alto sarà identico in termini di distanza sul grafico.

 

 

Applicazioni della scala lineare

 

La scala lineare è uno strumento versatile dell'analisi tecnica, particolarmente utile per l'analisi a breve termine dei movimenti di prezzo e per la semplice identificazione dei trend di base e delle formazioni di prezzo. Le sue applicazioni sono discusse in dettaglio qui di seguito.

Analisi a breve termine

La scala lineare viene spesso utilizzata per analizzare i movimenti di prezzo a breve termine. È un metodo che funziona bene quando i trader si concentrano su variazioni di prezzo piccole e rapide.

Vantaggi:

1. Monitoraggio accurato di piccole variazioni di prezzo: La scala lineare consente di monitorare con precisione le piccole variazioni di prezzo, un aspetto cruciale per le strategie di investimento a breve termine.

2. Intuitività: Grazie alla presentazione semplice e diretta dei dati, i grafici lineari sono facili da capire e sono quindi ideali per i trader alle prime armi.

3. Individuazione rapida delle opportunità: nell'analisi a breve termine, dove le decisioni devono essere prese rapidamente, la facilità di interpretazione dei grafici a linee consente ai trader di reagire più rapidamente ai cambiamenti del mercato.

Esempio: Analisi di un grafico a 1 o 5 minuti per strategie di scalping e day trading. Un trader che utilizza una strategia di scalping può seguire i movimenti di prezzo a brevissimo termine per acquistare e vendere attività rapidamente, sfruttando le piccole fluttuazioni di prezzo.

 

 

Semplice interpretazione dei trend

 

 

La scala lineare facilita l'identificazione dei trend sottostanti e delle formazioni di prezzo. Con distanze uguali tra i valori sull'asse Y, i movimenti dei prezzi vengono presentati in modo semplice e chiaro.

Vantaggi:

1. Facilità di riconoscimento dei pattern: Permette di riconoscere rapidamente e facilmente i modelli di prezzo come le linee di supporto e di resistenza, le formazioni di testa e spalle, le formazioni a bandiera, ecc.

2. Visualizzazione intuitiva: poiché ogni unità di variazione del prezzo è rappresentata dalla stessa distanza sull'asse Y, i grafici a linee sono facili da leggere e interpretare.

3. Utile per i principianti: la semplicità della scala lineare la rende uno strumento ideale per i trader alle prime armi che stanno imparando l'analisi tecnica.

Esempi:

 

1. Linee di supporto e resistenza: (graphic).

   • Descrizione: Le linee di supporto e di resistenza sono livelli di prezzo in corrispondenza dei quali il prezzo di un asset tende a fermarsi e a invertire la propria direzione.

   • Vantaggi: La scala lineare facilita l'identificazione di questi livelli sul grafico, che è fondamentale per decidere se entrare o uscire da un'operazione.

   • Esempio: il prezzo del BTC è rimbalzato più volte sul livello di 30.000 dollari, suggerendo che si tratta di un livello di supporto.

2. Formazione di testa e spalle (Head and Shoulders):

   • Descrizione: Formazione composta da tre picchi, in cui quello centrale (testa) è più alto dei due laterali (spalle). È una classica formazione di inversione di trend.

   • Vantaggi: La scala lineare facilita l'identificazione di questa formazione grazie all'uguale distanza sull'asse Y.

   • Esempio: il BTC forma un testa e spalle al livello di 40.000 dollari, suggerendo una possibile inversione del trend rialzista.

3. Formazione a bandiera (Flag):

   • Descrizione: Un modello di continuazione del trend a breve termine in cui il prezzo si consolida in un intervallo ristretto dopo un forte movimento al rialzo o al ribasso.

   • Vantaggi: La scala lineare facilita il riconoscimento di una formazione a bandiera, aiutando i trader a decidere se continuare una posizione.

   • Esempio: il BTC sale da 30.000 a 40.000 dollari e poi consolida tra 38.000 e 40.000 dollari, formando una formazione a bandiera. Un breakout al di sopra dei 40.000 dollari potrebbe suggerire la continuazione del trend rialzista.

 

Sintesi

 

La scala lineare è uno strumento prezioso nell'analisi tecnica, soprattutto nell'analisi a breve termine dei movimenti di prezzo e nella semplice identificazione dei trend di base e delle formazioni di prezzo. Grazie alla sua intuitività e semplicità, è un metodo ideale sia per i principianti che per i trader esperti. Comprendere i vantaggi e i limiti del linear scaling consente di utilizzare questo strumento in modo più efficace nella propria analisi di mercato quotidiana.

Limiti della scala lineare

Sebbene la scala lineare presenti molti vantaggi, vi sono alcune importanti limitazioni che possono compromettere la sua efficacia in alcune situazioni analitiche. Qui di seguito discuteremo due limitazioni principali della scala lineare: la deformazione delle proporzioni in caso di grandi fasce di prezzo e l'inadeguatezza per l'analisi a lungo termine.

Deformazione delle proporzioni in caso di ampie fasce di prezzo

La scala lineare rappresenta le variazioni di prezzo assolute in modo tale che ogni unità di variazione di prezzo sia rappresentata dalla stessa distanza sull'asse Y. Ciò significa che una variazione di prezzo di 10 dollari avrà sempre la stessa distanza sul grafico, indipendentemente dal livello di prezzo. Questo approccio può portare a proporzioni distorte per grandi variazioni di prezzo, in quanto le differenze percentuali non sono adeguatamente rappresentate.

Esempio: Consideriamo due variazioni di prezzo:

1. Una variazione di prezzo da 10 a 20 dollari:

   • Si tratta di una variazione di 10 dollari, pari a un aumento del 100%.

   • Su un grafico a linee, questa variazione sarà rappresentata come una certa distanza, ad esempio 1 cm.

2. Il prezzo passa da 100 a 110 dollari:

   • Anche questa è una variazione di 10 dollari, ma rappresenta un aumento solo del 10%.

   • Su un grafico a linee, anche questa variazione sarà rappresentata come la stessa distanza di 1 cm.

Queste due variazioni di prezzo vengono presentate allo stesso modo su un grafico a linee, anche se la prima variazione (100%) è molto più grande in termini percentuali rispetto alla seconda variazione (10%). Questa distorsione può portare a un'interpretazione errata dell'effettiva entità dei movimenti di prezzo, soprattutto quando si analizzano criptovalute ad alta volatilità.

Conseguenze:

• Errata valutazione della forza di un movimento di prezzo: gli investitori possono giudicare erroneamente l'importanza dei movimenti di prezzo, portando a decisioni di investimento inappropriate.

• Mancanza di proporzionalità: Le grandi variazioni percentuali possono apparire meno significative sui grafici a linee, rendendo difficile l'identificazione dei momenti chiave del mercato.

Inadatti per l'analisi a lungo termine

La scala lineare può non riflettere bene l'andamento dei prezzi a lungo termine, soprattutto per gli asset che subiscono forti variazioni di valore. Nell'analisi di lungo periodo è importante considerare le variazioni percentuali dei prezzi, non solo i valori assoluti. La scala lineare spesso distorce queste variazioni, il che può portare a conclusioni fuorvianti suli trend di mercato a lungo termine.

Esempio: Consideriamo il grafico a lungo termine di un'attività il cui prezzo è aumentato da 10 a 1.000 dollari nel corso di diversi anni:

• Aumento iniziale: All'inizio del grafico, il prezzo è passato da 10 a 20 dollari, con un aumento del 100%.

• Crescita successiva: Alla fine del grafico, il prezzo è passato da 900 a 1.000 dollari, il che rappresenta solo un aumento dell'11%.

Su un grafico a linee, entrambe le variazioni vengono visualizzate come determinate distanze, il che può distorcere il quadro reale della crescita a lungo termine di un'azienda. I grandi incrementi percentuali iniziali possono essere sminuiti, mentre i piccoli incrementi percentuali successivi possono essere esagerati.

Conseguenze:

• Difficoltà nell'identificare i trend di lungo periodo: I grafici a linee possono rendere difficile l'identificazione delle reali trend di lungo periodo, soprattutto per le attività che hanno subito variazioni di valore significative.

• Previsioni imprecise: L'analisi basata sui grafici a linee può portare a previsioni e strategie di investimento imprecise, il che è particolarmente rischioso nel lungo periodo.

Sintesi

La scala lineare ha la sua utilità, soprattutto nell'analisi a breve termine e nella semplice identificazione dei trend di base e delle formazioni di prezzo. Tuttavia, i suoi limiti, come la deformazione del rapporto in presenza di ampie fasce di prezzo e l'inadeguatezza per l'analisi a lungo termine, possono portare a conclusioni e decisioni di investimento fuorvianti. Pertanto, è importante che gli investitori siano consapevoli di questi limiti e prendano in considerazione metodi di scala alternativi, come la scala logaritmica, a seconda del contesto di analisi e degli obiettivi di investimento.

 

2 Scala logaritmica: quando è più appropriata?

 

Obiettivo: Acquisire la conoscenza di quando la scala logaritmica è più appropriata e quali vantaggi presenta nell'analisi tecnica.

Nell'analisi tecnica, una caratteristica particolarmente apprezzata della scala logaritmica è la sua capacità di rappresentare le variazioni percentuali dei prezzi in modo proporzionale. A differenza della scala lineare, che rappresenta le variazioni di prezzo in unità costanti, i grafici logaritmici consentono una rappresentazione più realistica dei movimenti di prezzo, soprattutto nel contesto di attività altamente volatili. In questa sezione discuteremo quando la scala logaritmica è più appropriata per l'analisi dei mercati finanziari, con particolare attenzione alle criptovalute. Analizzeremo i vantaggi di questo approccio nel contesto dell'analisi dei trend a lungo termine, della valutazione dei principali livelli di supporto e resistenza e dell'interpretazione delle grandi oscillazioni di prezzo. Di conseguenza, sarete in grado di capire meglio come e quando utilizzare la scala logaritmica nelle vostre strategie di investimento per ottenere risultati più precisi e affidabili.

Definizione di scala logaritmica

La scala logaritmica significa che l'asse delle Y è scalato logaritmicamente, il che significa che a distanze uguali sull'asse corrispondono uguali variazioni percentuali del prezzo.

Scala logaritmica:

• Descrizione: La scala logaritmica rappresenta le variazioni di prezzo in proporzione alle variazioni percentuali di valore. Ogni distanza uguale sull'asse Y corrisponde a un'uguale variazione percentuale del prezzo.

• Vantaggi:

  • Proporzionalità: migliore rappresentazione delle variazioni percentuali dei prezzi, che facilita l'identificazione dei trend reali.

  • Analisi a lungo termine: ideale per analizzare i movimenti di prezzo a lungo termine e gli asset con elevata volatilità.

• Esempio: Su un grafico logaritmico, una variazione di prezzo da 10 a 20 dollari (100%) avrà una distanza maggiore rispetto a una variazione da 100 a 110 dollari (10%), riflettendo in modo più realistico le reali variazioni di valore.

Applicazioni della scala logaritmica

La scala logaritmica è uno strumento prezioso nell'analisi tecnica, particolarmente utile nell'analisi dei trend a lungo termine e nell'analisi di asset altamente volatili. Le sue applicazioni sono discusse in dettaglio qui di seguito.

Analisi dei trend a lungo termine

La scala logaritmica è ideale per analizzare i movimenti di prezzo a lungo termine, perché rappresenta meglio le variazioni percentuali dei valori degli asset rispetto alla scala lineare. Ciò consente agli investitori di ottenere un quadro più realistico dei trend di mercato a lungo termine.

Vantaggi:

1. Migliore rappresentazione delle variazioni percentuali di prezzo: nei grafici logaritmici, ogni distanza uguale sull'asse Y corrisponde a una variazione percentuale uguale del prezzo. Ciò significa che una variazione di prezzo da 10 a 20 dollari (100%) avrà la stessa distanza sul grafico di una variazione da 100 a 200 dollari (100%).

2. Rappresentazione realistica dei trend a lungo termine: La scala logaritmica consente di comprendere meglio le variazioni reali dei valori degli asset, soprattutto nel lungo periodo, il che è fondamentale per l'analisi strategica e il processo decisionale di investimento.

Esempio: Analisi del grafico mensile del bitcoin dalla sua nascita.

Il Bitcoin ha attraversato molte fasi di rapidi aumenti e cali di prezzo. Su un grafico a linee, le prime variazioni di prezzo possono essere difficili da vedere rispetto ai movimenti successivi, più drammatici. Su un grafico logaritmico, invece, i primi rialzi e ribassi sono più visibili perché rappresentano le variazioni percentuali del valore in modo più proporzionale.

 

Analisi degli asset ad alta volatilità

 

Gli asset ad alta volatilità, come le criptovalute, sono meglio rappresentati sui grafici logaritmici. Le grandi fluttuazioni di prezzo sono comuni in questi asset e la scala logaritmica consente una rappresentazione più equilibrata e proporzionale di queste variazioni.

Vantaggi:

1. Una visione più equilibrata delle grandi fluttuazioni di prezzo: La scala logaritmica fornisce una rappresentazione più realistica delle grandi fluttuazioni di prezzo, aiutando gli investitori a comprendere i movimenti reali dei prezzi e il loro significato.

2. Migliore comprensione dei movimenti reali dei prezzi: Con una migliore rappresentazione dei movimenti percentuali dei prezzi, gli investitori possono identificare più facilmente i livelli di supporto e di resistenza chiave, il che è particolarmente importante nell'analisi di asset altamente volatili.

Esempio: Analisi dei movimenti di prezzo di Ether (ETH)nel lungo periodo.

Ethereum, come molte altre criptovalute, presenta un'elevata volatilità dei prezzi. Su un grafico logaritmico, le variazioni di prezzo durante i periodi di forti rialzi e ribassi sono presentate in modo più proporzionale, consentendo una migliore comprensione dei trend a lungo termine e l'identificazione dei momenti chiave del mercato.

 

Applicazione pratica della scala logaritmica

 

1. Identificazione di trend a lungo termine

   • Descrizione: La scala logaritmica consente una rappresentazione più proporzionale e realistica dei trend a lungo termine.

   • Esempio: Su un grafico logaritmico del bitcoin si può notare un trend al rialzo a lungo termine più pronunciata rispetto a un grafico a linee. Ciò consente ai trader di comprendere meglio i movimenti storici dei prezzi e di prendere decisioni di investimento più consapevoli.

2. Analisi dei principali livelli di supporto e resistenza

   • Descrizione: L'uso della scala logaritmica consente di identificare con maggiore precisione i livelli chiave di supporto e resistenza.

   • Esempio: Su un grafico logaritmico di Ethereum, i livelli chiave di supporto e resistenza sono identificati più chiaramente, consentendo ai trader di pianificare meglio le strategie di trading e di impostare gli ordini di stop-loss.

3. Valutazione dei profitti e delle perdite

   • Descrizione: L'analisi dei grafici logaritmici consente una comprensione più proporzionale dei potenziali guadagni e perdite.

   • Esempio: Un investitore che valuta i potenziali rendimenti degli investimenti in Ether nel corso degli anni può capire meglio quanto le variazioni percentuali abbiano influito sul valore dell'asset, il che è fondamentale per la pianificazione degli investimenti a lungo termine.

Sintesi

La scala logaritmica è uno strumento fondamentale nell'analisi tecnica, soprattutto nell'analisi dei trend a lungo termine e nell'analisi di asset altamente volatili. Una migliore rappresentazione delle variazioni percentuali dei prezzi consente agli investitori di avere una rappresentazione più realistica dei trend e dei movimenti di prezzo a lungo termine. Di conseguenza, gli investitori possono prendere decisioni di investimento più informate, gestire meglio il rischio e pianificare efficacemente le loro strategie di trading.

Applicazione della scala logaritmica nell'analisi a lungo termine

Obiettivo: Acquisire la conoscenza di come applicare vari metodi di scala per analizzare i trend dei prezzi a lungo termine e identificare i livelli chiave di supporto e resistenza.

L'analisi tecnica dei mercati delle criptovalute richiede l'uso di vari metodi di visualizzazione dei dati per valutare accuratamente i trend dei prezzi e prendere decisioni di investimento informate. I grafici a linee e i grafici logaritmici sono due metodi di visualizzazione di base che possono influenzare in modo significativo l'interpretazione dei trend di prezzo a lungo termine. In questa sezione esamineremo le differenze tra i grafici lineari e logaritmici, le loro applicazioni e i loro limiti. Capire quando e perché utilizzare ciascuno di questi metodi è fondamentale per analizzare efficacemente la volatilità dei prezzi delle criptovalute e individuare i livelli chiave di supporto e resistenza. Confronteremo entrambi i tipi di grafici per aiutare i trader a capire meglio quale approccio può essere più appropriato in diversi contesti di analisi del mercato.

Grafici lineari e logaritmici nell'analisi tecnica a lungo termine dei mercati delle criptovalute

1. Grafici lineari

   • Usi: Utilizzato più spesso per l'analisi a breve termine, dove le variazioni assolute dei prezzi sono più importanti.

   • Limitazioni: Può non riflettere realisticamente i trend di lungo periodo per gli asset con grandi variazioni di valore.

2. Grafici logaritmici

   • Applicazione: Preferito per l'analisi a lungo termine grazie alla migliore rappresentazione delle variazioni percentuali dei prezzi.

   • Vantaggi: consentono una visione più equilibrata delle grandi oscillazioni di prezzo e una migliore comprensione dei movimenti effettivi dei prezzi.

Applicazione pratica della scala logaritmica nell'analisi a lungo termine

 

L'uso di metodi di scala appropriati nell'analisi tecnica è fondamentale per comprendere i trend a lungo termine e prendere decisioni di investimento informate. In particolare, la scala logaritmica offre una rappresentazione più proporzionale delle variazioni percentuali dei prezzi, estremamente utile nel contesto di asset altamente volatili come le criptovalute. In questa sezione discuteremo di come applicare concretamente la scala nell'analisi a lungo termine, concentrandoci sull'identificazione dei trend, sull'analisi dei livelli chiave di supporto e resistenza e sulla valutazione dei guadagni e delle perdite. Vedremo come queste tecniche possono aiutare gli investitori a gestire efficacemente il portafoglio e a pianificare strategie di investimento a lungo termine.

 

1. Identificare i trend di lungo periodo

   • Descrizione: La scala logaritmica consente di comprendere meglio i trend e i modelli di prezzo a lungo termine.

   • Esempio: L'analisi del grafico logaritmico del bitcoin dalla sua nascita mostra trend più chiare e livelli di supporto/resistenza.

2. Analisi dei principali livelli di supporto e resistenza

   • Descrizione: L'uso della scala logaritmica consente di identificare con maggiore precisione i livelli chiave di supporto e resistenza.

   • Esempio: Su un grafico logaritmico, un livello di supporto situato vicino a 10.000 dollari per BTC può essere più chiaro e rappresentativo per l'analisi a lungo termine.

3. Valutazione dei profitti e delle perdite

   • Descrizione: L'analisi dei grafici logaritmici consente una comprensione più proporzionale dei potenziali guadagni e perdite.

   • Esempio: Un investitore che valuta i potenziali rendimenti degli investimenti in BTC nel corso degli anni può capire meglio quanto le variazioni percentuali abbiano influito sul valore dell'asset.

Sintesi

La scala dei grafici è uno strumento chiave dell'analisi tecnica che consente un'interpretazione più accurata dei dati di prezzo.

La scala lineare è utile per l'analisi a breve termine, mentre quella logaritmica è più adatta per l'analisi a lungo termine e per gli asset ad alta volatilità.

Capire quando utilizzare ciascun tipo di scala consente a trader e investitori di prendere decisioni di investimento più informate, di gestire meglio il rischio e di utilizzare in modo più efficace gli strumenti di analisi tecnica.